El turoperador alemán TUI ha dado un paso importante en su proceso de transformación y fortalecimiento financiero, al completar con éxito la emisión de bonos convertibles por un volumen total de 487 millones de euros. Esta operación, que cuenta con un vencimiento hasta 2031 y un cupón fijo del 1,95% anual, representa un hito significativo en la reestructuración de la deuda de la compañía y la optimización de su estructura de capital.
Según el comunicado de la empresa, TUI tiene la intención de utilizar los ingresos obtenidos de esta emisión para hacer una oferta de recompra de los bonos convertibles existentes. Paralelamente, esta operación supone el paso final hacia la refinanciación de la línea de crédito otorgada por el banco estatal alemán KfW, reduciendo dicha línea a casi la mitad, es decir, de los 550 millones de euros actuales a aproximadamente 210 millones de euros, devolviendo el resto en la primera mitad del año natural 2025.
Una Transformación en Marcha: Diversificación y Digitalización
Sebastian Ebel, consejero delegado de TUI Group, ha destacado que «la transformación está en marcha, estamos ampliando nuestra oferta de productos y la digitalización y seguimos centrándonos en el crecimiento rentable». Con esta emisión de bonos convertibles, la empresa demuestra su compromiso con la modernización y diversificación de su negocio, consolidando su posición en el mercado turístico.
La ampliación de la oferta de productos y la aceleración de la digitalización son elementos clave en la estrategia de TUI para adaptarse a las nuevas tendencias del sector. Estas iniciativas le permitirán fortalecer su presencia en el mercado y ofrecer una experiencia más personalizada y atractiva para sus clientes.
Fortalecimiento Sostenible de la Estructura de Capital
Ebel ha resaltado que «con la emisión completada hoy, damos un paso más hacia el fortalecimiento sostenible de nuestra estructura de capital». Esta operación de emisión de bonos convertibles es un claro reflejo de la determinación de TUI por optimizar su estructura financiera y posicionarse de manera más sólida en el mercado.
Los bonos convertibles ofrecen a los inversores la opción de convertirlos en acciones nuevas y/o existentes de TUI, lo que brinda a la compañía la flexibilidad de atraer capital adicional en el futuro, si fuera necesario. Además, la reducción de la línea de crédito del KfW y la devolución del resto de los fondos en la primera mitad de 2025 demuestran la capacidad de TUI para gestionar eficazmente su deuda y fortalecer su posición financiera a largo plazo.
En conclusión, la emisión de bonos convertibles por parte de TUI representa un hito significativo en su proceso de transformación y reestructuración financiera. Esta operación le permitirá diversificar su oferta, acelerar la digitalización y, en última instancia, fortalecer de manera sostenible su estructura de capital, lo que le otorgará una mayor resiliencia y capacidad de crecimiento en el futuro.
